close
Αρχική
  • ΑΣΦΑΛΙΣΤΙΚΕΣ ΕΙΔΗΣΕΙΣ
    • Ιδιωτική Ασφάλιση
    • Κοινωνική Ασφάλιση
    • Επαγγελματικά Ταμεία
  • ΕΠΙΚΑΙΡΟΤΗΤΑ
    • Υγεία
    • Αυτοκίνητο
    • Οικονομία
    • Τράπεζες
    • Πολιτική
    • Κοινωνία
    • Bancassurance
    • Διεθνή
    • Πολιτισμός
    • Τεχνολογία
    • Καταναλωτικά Νέα
    • Αθλητικά
  • ΑΣΦΑΛΙΣΤΗΣ
    • Διαμεσολάβηση
    • Ασφαλιστικά Γραφεία
    • Πωλήσεις
    • Εκπαίδευση
    • Γυναίκα και Ασφάλιση
    • Αγγελίες
    • Λεξικό
  • ΠΡΟΪΟΝΤΑ
    • Σύνταξη
    • Υγεία
    • Περιουσία
    • Αυτοκίνητο
    • Bancassurance
    • Τραπεζικά
    • Λοιποί Κλάδοι
  • ΑΣΦΑΛΙΣΤΙΚΗ ΑΓΟΡA
    • Ασφαλιστικές Εταιρείες
    • Θεσμικοί Φορείς
      • Ενώσεις - Σύλλογοι - Οργανισμοί - Διεύθυνση Εποπτείας
      • Διεθνείς Οργανισμοί
    • Φορείς Υγείας
    • Νομοθεσία
    • Μελέτες / Στατιστικά
    • Οικονομικά Αποτελέσματα
    • Άλλοι φορείς
      • Επιμελητήρια
      • ΕΦΚΑ - Ασφαλιστικά Ταμεία
      • Εφορίες
      • ΟΤΑ
      • Υπουργεία
  • ΑΠΟΨΕΙΣ
    • Άρθρα
    • Αρθρογράφοι
    • Βήμα Αναγνωστών
    • Ψηφοφορίες
  • Αρχική
  • Ασφαλιστής
  • Εκπαίδευση

ΕΚΠΑΙΔΕΥΣΗ

Προσέξτε τους επενδυτικούς κινδύνους των Unit Linked!
Κώστας Παπαϊωάννου
Κώστας Παπαϊωάννου,
16/1/2024 - 09:37
  • facebook
  • twitter
  • linkedin

Προσέξτε τους επενδυτικούς κινδύνους των Unit Linked!

Κώστας Παπαϊωάννου, 16/1/2024
  • facebook
  • twitter
  • linkedin

Η σημασία της διαφοροποίησης των επενδυτικών κινδύνων (diversification of risks) για τους πελάτες των προϊόντων Unit Linked και ο ρόλος του ασφαλιστικού πράκτορα!

Απόδοση και κίνδυνοι επενδυτικών χαρτοφυλακίων σε προϊόντα Unit Linked!

Επειδή οι πωλήσεις προϊόντων Unit Linked γνωρίζουν άνθιση στις μέρες μας, εξαιτίας είτε του ότι υπάρχει διαθέσιμο για επενδύσεις εισόδημα των πελατών μας, είτε του ότι κάποιοι ασφαλιστικοί διαμεσολαβητές (αν και θεωρητικά πιστοποιημένοι από την Τράπεζα της Ελλάδος!) επιμένουν να συγχέουν τα προϊόντα Unit Linked, με τα αμιγώς ασφαλιστικά/αποταμιευτικά/συνταξιοδοτικά προϊόντα, καλό θα ήταν να δώσουμε ιδιαίτερη σημασία στους κινδύνους που ελλοχεύουν στα προϊόντα Unit Linked!

Ένας από τους κυριότερους παράγοντες που επηρεάζουν έναν πελάτη στην επιλογή ενός επενδυτικού χαρτοφυλακίου σε προϊόντα Unit Linked, είναι ο κίνδυνος που ενυπάρχει σε αυτό το επενδυτικό/ασφαλιστικό χαρτοφυλάκιο και το πώς μπορεί να υπάρξει διαχείριση αυτού του κινδύνου και τελικά ο κίνδυνος αυτός να ταιριάξει με το επενδυτικό προφίλ του πελάτη και τις ασφαλιστικές ανάγκες του!

Δηλαδή, με το ύψος τους διαθέσιμου για επένδυση κεφαλαίου, το χρονικό ορίζοντα της επένδυσης και τους επενδυτικούς/ασφαλιστικούς στόχους του πελάτη, αφού ληφθούν υπόψη και κάποιοι επιπλέον παράγοντες, όπως για παράδειγμα, η δυνατότητα του πελάτη να αναπληρώσει τυχόν απολεσθέν εισόδημα, το οποίο μπορεί να αφορά είτε τις αποδόσεις του προϊόντος που έχει επιλέξει να αγοράσει, είτε ακόμα και αυτό το αρχικό κεφάλαιο της επένδυσης, ειδικά αν μιλάμε για προϊόντα Unit Linked εφάπαξ καταβολής ασφαλίστρου!

Τα επίπεδα των επενδυτικών κινδύνων είναι τρία, από το υψηλότερο, προς το χαμηλότερο:

  1. Ο συστημικός κίνδυνος, είναι το ανώτατο επίπεδο κινδύνου που μπορεί να διατρέχει μια επένδυση. Δημιουργείται από εξωγενείς παράγοντες οι οποίοι σχετίζονται με την κατάσταση μιας οικονομίας στο σύνολό της και πλήττει το σύνολο της αγοράς (χρηματοπιστωτικό τομέα και την οικονομία γενικότερα) και είναι σχεδόν αδύνατον να τον διαχειριστούμε, σε περίπτωση επέλευσής του. Χαρακτηριστικό παράδειγμα επέλευσης τέτοιου κινδύνου ήταν η προ ετών είσοδος της Ελλάδας στα μνημόνια.
  2. Ο συστηματικός κίνδυνος, είναι το μέσο προς υψηλό επίπεδο κινδύνου και δημιουργείται και αυτός από εξωγενείς παράγοντες που σχετίζονται με την κατάσταση της οικονομίας (νομισματικές διαταραχές, πετρελαϊκές κρίσεις ή γενικότερες κρίσεις στον τομέα της ενέργειας, πληθωρισμός κ.α.), αφορά τη μεταβολή των επιτοκίων, που έχει σαν συνέπεια τη μεταβολή της αξίας των τίτλων που απαρτίζουν το επενδυτικό χαρτοφυλάκιο του πελάτη και συνδέεται άμεσα με τίτλους κυμαινόμενου επιτοκίου (π.χ. μετοχές). Πλήττει συγκεκριμένη κατηγορία προϊόντων - αγορά (ομόλογα κυμαινομένου επιτοκίου ή μετοχές) και μπορεί να μειωθεί ή να εξαληφθεί με τη δημιουργία επενδυτικού χαρτοφυλακίου προϊόντων μεγαλύτερης διασποράς της επένδυσης του πελάτη και τέλος,
  3. Ο μη συστηματικός κίνδυνος, ο οποίος είναι ο κίνδυνος που αφορά το κάθε επιμέρους προϊόν που απαρτίζει το επενδυτικό χαρτοφυλάκιο του πελάτη (ομόλογο, μετοχή κ.α.) και αφορά τα ειδικά χαρακτηριστικά του συγκεκριμένου εκδότη αυτού του προϊόντος, όπως η πιστωτική φερεγγυότητά του, η οποία μπορεί να μεταβάλει την τιμή των τίτλων που έχει εκδώσει. Ο μη συστηματικός κίνδυνος μπορεί να εξουδετερωθεί χωρίς τη χρήση παράγωγων προϊόντων, με τη διαφοροποίηση του επενδυτικού χαρτοφυλακίου του επενδυτή/πελάτη.




 

Τα προϊόντα Unit Linked σχεδιάζονται από τις ασφαλιστικές εταιρίες σε συνεργασία με εταιρίες Αμοιβαίων Κεφαλαίων, επί τη βάση επενδυτικών χαρτοφυλακίων τα οποία διαχειρίζονται από τις εταιρίες Αμοιβαίων Κεφαλαίων και αφορούν διάφορα επίπεδα κινδύνων, από χαμηλούς, μέχρι μέσους και υψηλούς.

Όσο υψηλότερος είναι ο κίνδυνος που εμπεριέχει ένα επενδυτικό χαρτοφυλάκιο, τόσο μεγαλύτερη θα είναι και η αναμενόμενη απόδοση που στοχεύει.

Φυσικά, υπάρχουν πολλά επιπλέον εργαλεία με τα οποία μπορεί ένας ασφαλιστικός πράκτορας να μετρήσει τους επιμέρους κινδύνους του κάθε προϊόντος Unit Linked (και όχι μόνο οι προηγούμενες αποδόσεις του!), όπως για παράδειγμα είναι οι συντελεστές beta (β) και alpha (α) των αμοιβαίων κεφαλαίων ή ακόμα και ο συντελεστής διαφοροποίησης του κινδύνου (diversification effect) ενός επενδυτικού χαρτοφυλακίου τίτλων, που μπορεί και πρέπει να ληφθούν υπόψη, προκειμένου να προστατευτεί ο πελάτης και η επένδυσή του! Αυτά τα εργαλεία όμως, αποτελούν (ή πρέπει να αποτελούν) αντικείμενο εξειδικευμένων σεμιναρίων για ασφαλιστικούς πράκτορες που πουλάνε προϊόντα Unit Linked, τα οποία γίνονται (ή θα έπρεπε να γίνονται) και αφορούν την ορθή πώληση των προϊόντων Unit Linked στους πελάτες!

Περισσότερα σχετικά με τους επενδυτικούς κινδύνους των προϊόντων Unit Linked στα ειδικά σεμινάρια των εταιριών που συνεργάζεστε (εφόσον διεξάγονται) και οπωσδήποτε στο βιβλίο «Επενδύσεις και Ασφάλιση», εκδόσεις Σπύρου 2021.


Ποιος είναι ο Κώστας Παπαϊωάννου

Είναι πιστοποιημένος εκπαιδευτής ασφαλιστικών γνωστικών αντικειμένων, με πολυετή εκπαιδευτική εμπειρία.

Έχει γράψει τα βιβλία «Επενδύσεις και Ασφάλιση», εκδόσεις Σπύρου 2021, που αφορά τις πιστοποιήσεις της ΤτΕ στα προϊόντα Unit Linked και «Ασφαλιστικοί Πράκτορες», Εκδόσεις Σπύρου 2022, που αφορά τις υποχρεωτικές γνώσεις και τις πιστοποιήσεις γνώσεων των ασφαλιστικών διαμεσολαβητών, από την Τράπεζα της Ελλάδος. Έχει επιπλέον συμμετάσχει στη συγγραφή βιβλίων του ΕΙΑΣ και του ΕΤΙ. Είναι αρθρογράφος του Next Deal.

Συνεργάζεται ως ειδικός επιστήμονας, για ερευνητικούς και διδακτικούς σκοπούς με το Εθνικό και Καποδιστριακό Πανεπιστήμιο Αθηνών (ΕΚΠΑ) και διδάσκει στο ΜΒΑ Τραπεζικής και Ασφαλιστικής Διοίκησης, καθώς και σε άλλα μεταπτυχιακά προγράμματα του ΕΚΠΑ. Επιπλέον συνεργάζεται και διδάσκει στο ΕΙΑΣ και στο ΕΤΙ (Ελληνικό Τραπεζικό Ινστιτούτο - ΕΕΤ), καθώς και σε άλλους εκπαιδευτικούς φορείς.

Έχει κάνει σπουδές οικονομικής κατεύθυνσης και μεταπτυχιακές σπουδές στα ασφαλιστικά. Έχει εργαστεί σε διευθυντικές θέσεις εκπαίδευσης, σε μερικές από τις μεγαλύτερες ασφαλιστικές εταιρίες και τράπεζες που δραστηριοποιούνται στην Ελληνική αγορά.

Ακολουθήστε το Nextdeal.gr στο Google News .

ΔΕΙΤΕ ΠΕΡΙΣΣΟΤΕΡΑ ΕΔΩ...

  • Όσα πρέπει να γνωρίζετε για τις ασφαλίσεις χερσαίων οχημάτων (αυτοκινήτων), του Κλάδου 3
    Κώστας Παπαϊωάννου, 01/04/2024 - 08:48

    Όσα πρέπει να γνωρίζετε για τις ασφαλίσεις χερσαίων οχημάτων (αυτοκινήτων), του Κλάδου 3

  • Πως θα προστατεύσετε την περιουσία των πελατών σας από τις επιπτώσεις της κλιματικής αλλαγής και την καταστροφή του φυσικού περιβάλλοντος;
    Κώστας Παπαϊωάννου, 29/03/2024 - 11:11

    Πως θα προστατεύσετε την περιουσία των πελατών σας από τις επιπτώσεις της κλιματικής αλλαγής και την καταστροφή του φυσικού περιβάλλοντος;

  • Όσα πρέπει να γνωρίζετε για τις ασφαλίσεις Εγγυήσεων (κλάδος 15), Surety Bonds!
    Κώστας Παπαϊωάννου, 27/03/2024 - 08:42

    Όσα πρέπει να γνωρίζετε για τις ασφαλίσεις Εγγυήσεων (κλάδος 15), Surety Bonds!

  • Όσα πρέπει να γνωρίζετε για τις ασφαλίσεις πιστώσεων (κλάδος 14)!
    Κώστας Παπαϊωάννου, 26/03/2024 - 08:46

    Όσα πρέπει να γνωρίζετε για τις ασφαλίσεις πιστώσεων (κλάδος 14)!

  • Όσα πρέπει να γνωρίζετε για τις ασφαλίσεις πλοίων (κλάδος 6)!

    Όσα πρέπει να γνωρίζετε για τις ασφαλίσεις πλοίων (κλάδος 6)!

    Μόνο 15,7 εκατομμύρια ευρώ εισπραχθέντα ασφάλιστρα από τις εταιρίες της Ελλάδας το 2023, για τα 21 δισεκατομμύρια ευρώ μεταφερόμενα εμπορεύματα,...
    Κώστας Παπαϊωάννου, 22/03/2024 - 08:53
  • Ποιος κλάδος των γενικών ασφαλίσεων είχε μηδενική παραγωγή ασφαλίστρων το 2023;

    Ποιος κλάδος των γενικών ασφαλίσεων είχε μηδενική παραγωγή ασφαλίστρων το 2023;

    Που ήταν ασφαλισμένα τα τρένα που συγκρούστηκαν στα Τέμπη τον Φεβρουάριο του 2023; Ως προς τη μηδενική παραγωγή ασφαλίστρων, φυσικά ΔΕΝ...
    Κώστας Παπαϊωάννου, 20/03/2024 - 10:19
  • Τι πρέπει να γνωρίζετε για τον κλάδο 2 Ασθένειες;

    Τι πρέπει να γνωρίζετε για τον κλάδο 2 Ασθένειες;

    Οι ασφαλίσεις ασθενειών μαζί με τις ασφαλίσεις συμπληρωματικών συνταξιοδοτικών παροχών και την κάλυψη των φυσικών καταστροφών, είναι οι σημαντικότεροι κλάδοι...
    Κώστας Παπαϊωάννου, 15/03/2024 - 08:51
  • Γνωρίζετε τι καλύπτει ο κλάδος Νομικής Προστασίας;

    Γνωρίζετε τι καλύπτει ο κλάδος Νομικής Προστασίας;

    Και όμως, μάλλον καλύπτει περισσότερα απ’ όσα πιστεύετε! Σύμφωνα με το ν.4364/2016 (Solvency II), ο κλάδος 17 Νομικής Προστασίας, είναι ένας...
    Κώστας Παπαϊωάννου, 13/03/2024 - 08:55
  • Ο κλάδος Βοήθειας καλύπτει πολλά περισσότερα από την οδική βοήθεια!

    Ο κλάδος Βοήθειας καλύπτει πολλά περισσότερα από την οδική βοήθεια!

    Γνωρίζετε πόσα πράγματα καλύπτει ο κλάδος ασφαλίσεων βοήθειας; Αυτός ο κλάδος καλύπτει πολύ περισσότερα από τα αυτοκίνητά μας, καλύπτοντας μέχρι και...
    Κώστας Παπαϊωάννου, 12/03/2024 - 08:48
  • Γνωρίζετε τι ακριβώς καλύπτει ο κλάδος ασφάλισης Διαφόρων Χρηματικών Απωλειών;

    Γνωρίζετε τι ακριβώς καλύπτει ο κλάδος ασφάλισης Διαφόρων Χρηματικών Απωλειών;

    Ένας κλάδος ασφάλισης που έχει μεγάλο ενδιαφέρον για τους πελάτες σας! Σύμφωνα με το ν.4364/2016 (Solvency II), ο κλάδος 16 Διάφορες...
    Κώστας Παπαϊωάννου, 11/03/2024 - 10:59

Σελίδες

  • « πρώτη
  • ΠΡΟΗΓΟΥΜΕΝΗ
  • …
  • 13
  • 14
  • 15
  • 16
  • 17
  • 18
  • 19
  • 20
  • 21
  • …
  • ΕΠΟΜΕΝΗ
  • τελευταία »

ΤΕΛΕΥΤΑΙΑ ΝΕΑ

H DEMO στους 10 πιο ελκυστικούς εργοδότες στην Ελλάδα για το 2025
15:42 H DEMO στους 10 πιο ελκυστικούς εργοδότες στην Ελλάδα για το 2025
  • 15:00 Η Lime εγκαινιάζει Ζώνες Υποχρεωτικής Στάθμευσης για πατίνια στο κέντρο της Αθήνας
  • 14:50 Στην Κρέστενα Ηλείας θα βρίσκεται το Σαββατοκύριακο το METROPOLITAN HOSPITAL με το Πρόγραμμα “ΠΑΝΤΟΥ”
  • 14:28 Πιερρακάκης: Επιστροφή ενοικίου μόνο για όσους πληρώνουν ηλεκτρονικά το μίσθωμα
  • 13:49 Νέες εντάξεις στο ΕΣΠΑ για παρεμβάσεις ενεργειακής αναβάθμισης νοσοκομείων, ύψους 27,1 εκατ. ευρώ
  • 13:44 Συμμετοχή της Intracom Defense στην Άσκηση IMMEDIATE RESPONSE-25 (IR25)
  • 13:38 Δημήτρης Θεοδωρόπουλος & Joy Κουμεντάκου στο Φουάρ με την έκθεση “Playtape”
  • 13:34 Παγκόσμια Μελέτη για το AI: Γιατί οι περισσότερες επιχειρήσεις δεν κερδίζουν ακόμα από την Τεχνητή Νοημοσύνη
  • 13:25 H HDI Global SE, Hellas γιορτάζει τα 30 χρόνια επιτυχημένης πορείας στην Ελλάδα!
  • 13:08 Γ. Περιστέρης: «Σε ένα νέο, δυναμικό κύκλο ανάπτυξης εισέρχεται η ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ»
  • 12:25 «Πάντα εκεί να σας στηρίζει» - Νέα διαφημιστική ταινία της NN Hellas
  • 12:06 H Ελλάδα, η ενδυνάμωση της Τουρκίας και τα ανοιχτά μέτωπα στην Ανατολική Μεσόγειο
  • 11:46 Η tbi bank ανακοινώνει ισχυρή ανάπτυξη για το α’ τρίμηνο του 2025
  • 11:43 ΠΑ.ΣΥ.Ν.Ο - Ε.Σ.Υ. για τη λανθασμένη μετάγγιση αίματος στο «ΤΖΑΝΕΙΟ»: «Σύμπτωμα ενός συστήματος που καταρρέει»
  • 11:38 ΕΟΔΥ: Από ποιες ασθένειες κινδυνεύουν οι ταξιδιώτες στο εξωτερικό - Μηνιαίο επιδημιολογικό δελτίο
  • 11:24 Eurobank Research | Πρωταγωνιστής στις Οικονομικές Προβλέψεις για Ελλάδα και Κύπρο
  • 10:39 Πενήντα Πρόεδροι Ιατρικών Συλλόγων με δήλωσή τους στηρίζουν τον Πρόεδρο του ΠΙΣ Αθ. Εξαδάκτυλο
  • 10:10 ΗΠΑ και Κίνα ανακοίνωσαν πως συμφώνησαν σε «γενικό πλαίσιο» για το εμπόριο
  • 09:33 Νέος ΚΟΚ: Νομοθετικές βελτιώσεις Κυρανάκη για ταξί, τροχόσπιτα, πρόστιμα
  • 09:25 Πλαγίως: Το “re/ re branding" του ενός και μοναδικού Προέδρου
ΔΕΙΤΕ ΟΛΕΣ ΤΙΣ ΕΙΔΗΣΕΙΣ

ΔΗΜΟΦΙΛΕΙΣ ΕΙΔΗΣΕΙΣ

  1. 6/6 Η Be Βrokers βραβεύει τους συνεργάτες της - Τι λένε στελέχη της αγοράς (βίντεο)
  2. 6/6 Η Allianz επιβράβευσε τους Συνεργάτες της με τον Διαγωνισμό «Οδήγησε και εσύ ένα Premium Αυτοκίνητο»
  3. 5/6 Πως να προστατευτούν οι επιχειρήσεις από την υπασφάλιση, εν όψει της υποχρεωτικής ασφάλισης έναντι φυσικών καταστροφών;
  4. 11/6 Το «προσκλητήριο» του Αλέξη, η…αμνησία και τα «μαχαίρια» της Ζωής, η νέα «ψήφος» στις ελληνικές τράπεζες, η Λάτση στην…Αττική Οδό και ο Παπαστράτος ο καλύτερος εργοδότης
  5. 6/6 Επανεκλογή του Σπύρου Μπαρκούζου, Διευθυντή Διαχείρισης Κινδύνων της Syndea στο Διοικητικό Συμβούλιο της AMICE
  6. 10/6 Κ. Μητσοτάκης για νέο ΚΟΚ: Το 40% των νεκρών στα τροχαία είναι με μηχανή και το 25% δεν φορούσε ζώνη - Δεν θα συνθηκολογήσουμε με το χάος
  7. 10/6 Ένας Ασφαλιστικός Διαμεσολαβητής, μοιράζεται μαζί μας μυστικά επιτυχίας και αλήθειες!

ΠΡΟΣΦΑΤΑ ΣΧΟΛΙΑ

Config Page Gr

Διεύθυνση: Φιλελλήνων 3, 10557
Σύνταγμα, Αθήνα
Τηλέφωνο: 210 3229394 Fax: 210 3257074 Email: [email protected]

NEWSLETTER

Λάβετε τα καλύτερα του Nextdeal στα εισερχόμενά σας, κάθε μέρα.

FOLLOW US

  • Facebook
  • Instagram
  • Linkedin
  • YouTube

QUICK LINKS

  • ΣΧΕΤΙΚΑ ΜΕ ΕΜΑΣ
  • ΕΚΔΟΣΕΙΣ
  • ΕΠΙΚΟΙΝΩΝΙΑ
  • ΔΙΑΦΗΜΙΣΗ

© 2018 Nextdeal.gr

  • Όροι Χρήσης
  • Πολιτική Απορρήτου
  • Newsletter
  • Like Us on
    Facebook

  • Follow Us on
    Twitter

  • Follow Us on
    Instagram

  • Follow Us on
    LinkedIn

  • Subscribe on
    YouYube